صباح الخير قراءنا الأعزاء. لدينا عدد حافل هذا الصباح، تتصدره أخبار استحواذ مبادلة كابيتال على "سي آي فايننشال" وتحويلها إلى شركة خاصة، وموافقة المجلس الوطني الاتحادي على الميزانية الاتحادية لعام 2025. أيضا: تقارير مثيرة للاهتمام عن القطاع المصرفي خلال الربع الثالث من العام.

☀️ الطقس - صباح جديد دافئ ومشمس في دبي، إذ تسجل درجة الحرارة العظمى 33 درجة مئوية، والصغرى 24 درجة مئوية. وفي أبوظبي، ستسجل درجة الحرارة العظمى 29 درجة، والصغرى 23 درجة.

?️ بدءا من الغد، توقعوا عواصف ترابية مع احتمال سقوط أمطار، خاصة في المناطق الشمالية والغربية والشرقية، بحسب توقعاتالمركز الوطني للأرصاد (بي دي إف)، إلى جانب تراجع درجات الحرارة بحلول الخميس.

بدأت وزارة الداخلية تحقيقاتها مع الجناة الثلاثة الذين ألقت القبض عليهم بتهمة قتل الحاخام الإسرائيلي المولدوفي زفي كوغان، بحسب وام. والجناة الثلاثة يحملون الجنسية الأوزبكية، وهم أولمبي توهيروفيتش، ومحمود جون عبد الرحيم، وعزيز بيك كاملوفيتش. فيما رفضت إيران مزاعم تورطها في الواقع، بحسب ما أوردته صحيفة تايمز أوف إسرائيل. وكانت إسرائيل قد أوصت سابقا المقيمين بها بتجنب السفر غير الضروري إلى الإمارات في الوقت الحالي.

? تابع معنا -

1#- ألمحت أدنوك للغاز إلى أنها تدرس حاليا طرح أسهم إضافية في سوق أبوظبي بهدف تعزيز السيولة وتنويع قاعدة المساهمين، بحسب إفصاح (بي دي إف) مقدم من أدنوك لسوق أبوظبي. ولم تتخذ الشركة أي قرار نهائي بخصوص حجم الطرح أو توقيته حتى الآن، بحسب أدنوك.

في السياق - يأتي البيان وسط أنباء عن اعتزام أدنوك بيع حصة بقيمة 3-5% في أدنوك للغاز، قد تصل قيمتها إلى 3.5 مليار دولار بحسب سعر سهم أدنوك للغاز في ختام جلسة التداول يوم الجمعة. وستأتي عملية البيع المحتملة بعد تنفيذ عملية بيع مشابهة لحصة 5.5% في أدنوك للحفر مقابل 935 مليون دولار في مايو، مهدت الطريق لانضمام أدنوك للحفر إلى مؤشر "إم إس سي أي" للأسواق الناشئة.

2#- تتجه الإمارات إلى الاستئثار بثاني أكبر حصة من رسوم خدمات ترويج وتغطية الاكتتاب في الشرق الأوسط هذا العام، إذ ارتفعت الرسوم بنسبة 10% على أساس سنوي حتى 13 نوفمبر إلى 478 مليون دولار، مسجلة بذلك أفضل عام لها باستثناء عام 2020، حسبما نقلت " آي إف آر " عن بيانات مجموعة بورصة لندن. وتأتي الإمارات في المرتبة الثانية بعد السعودية، التي شهدت نمو رسوم خدمات ترويج وتغطية الاكتتاب بنسبة 44% على أساس سنوي خلال الشهر لتصل إلى 493 مليون دولار.

أرقام أخرى: ارتفعت رسوم أسواق الدين في الإمارات بنسبة 35% على أساس سنوي حتى منتصف نوفمبر إلى 131 مليون دولار، بينما سجلت السعودية زيادة بنسبة 46% إلى 156 مليون دولار. فيما انخفضت رسوم أسواق الأسهم في الإمارات إلى 98 مليون دولار، بينما تضاعفت الرسوم في السعودية إلى 168 مليون دولار.

3#- يتوقع بنك "يو بي إس" السويسري لإدارة الثروات نمو اقتصاد الإمارات غير النفطي بنسبة 4.7% في 2024، ونمو القطاع النفطي بنسبة 4.2% في العام المقبل 2025، حسبما نقلت وام عن مايكل بوليغر الرئيس التنفيذي للاستثمار في الأسواق العالمية الناشئة بالبنك. وسيحقق القطاع غير النفطي هذا النمو بفضل ازدهار قطاعي السياحة والعقارات فضلا عن زيادة الإنفاق الحكومي على المشروعات الكبرى وزيادة تدفقات الاستثمارات الأجنبية المباشرة. وسبق أن توقع بوليغر أن يسجل الناتج المحلي الإجمالي للإمارات نموا بأكثر من 5% في العام المقبل، متماشيا مع أحدث توقعات لصندوق النقد الدولي.

? تتوقع فيتش تباطؤ نمو القطاع غير النفطي إلى 5% هذا العام، مقارنة بنمو 6.2% العام الماضي، مرجعة ذلك إلى ارتفاع تكاليف الإقراض، بالإضافة إلى زيادة تكاليف المعيشة مدفوعة بزيادة الإيجارات في دبي. فيما يتوقع وزير الاقتصاد عبد الله بن طوق المري نمو القطاع غير النفطي بنسبة 4.9%.

4#- من المتوقع أن يستمر الطلب على عقارات دبي في تجاوز المعروض قبل تحقيق "نوع من التوازن" في 2027، حسبما قال رئيس قسم الأبحاث في منطقة الشرق الأوسط وأفريقيا في شركة "جيه إل إل" تيمور خان لموقع اقتصاد الشرق (شاهد، 9:18 دقيقة). ويتوقع خان أن يصل عدد الصفقات هذا العام إلى 180 ألف صفقة، وأن يحفز نمو العائد على الاستثمار في عقارات دبي نشاط الصناديق العقارية المتداولة في الفترة المقبلة.

5#- مصدر في سباق تطوير مشاريع الطاقة المتجددة في السعودية: أعلنت الشركة السعودية لشراء الطاقة، عن التأهيل المسبق لشركة مصدر عملاق الطاقة المتجددة، في السعودية، إلى جانب 15 مطورا آخر للجولة السادسة، من مشاريع الطاقة الشمسية وطاقة الرياح، ضمن البرنامج الوطني للطاقة المتجددة، بحسب بيان.

كان هذا قيد التنفيذ:أصدرت الشركة طلبات التأهيل لخمسة مشاريع لطاقة الرياح والطاقة الشمسية في سبتمبر. وستضيف هذه الجولة قدرة إجمالية تبلغ 4.5 غيغاوات إلى محفظة الطاقة المتجددة في السعودية. وتتضمن المشاريع الرئيسية في هذه الجولة مشروع محطة الدوادمي لطاقة الرياح بقدرة 1.5 غيغاوات في الرياض وأربعة مشاريع للطاقة الشمسية الكهروضوئية: محطة بقدرة 1.4 غيغاوات في نجرام، و600 ميغاوات في كل من صامطة والدرب في جازان، ومحطة بقدرة 400 ميغاوات في حائل.

? تنويهات عامة -

أصبحت الشركات العائلية في الشارقة ملزمة بعقد تأسيس، بعد أن بدأ المجلس التنفيذي لإمارة الشارقة في تطبيق القرار التنفيذي الذي أصدره الشهر الماضي لتنظيم الشركات العائلية في الإمارة والذي يهدف إلى تنظيم الشركات العائلية داخل الإمارة، بحسب وام. ويهدف القرار إلى وضع إطار قانوني لتنظيم الشركات العائلية وحوكمتها، بما في ذلك آليات حل النزاعات. كما أنه يغطي اللوائح المتعلقة بالملكية، والتصرف في الأسهم من قبل الشركاء، وتصنيفات الأسهم، والشركات الوقفية العائلية، والمواثيق العائلية، وعمليات التصفية.

وينطبق القرار على الشركات العائلية التي تم تأسيسها داخل الإمارة، والشركات القائمة المملوكة لأفراد العائلة الواحدة، والشركات العائلية في المناطق الحرة.

يحدث اليوم -

يبدأ ولي عهد أبوظبي الشيخ خالد بن محمد بن زايد آل نهيان اليوم زيارة إلى البحرين، تلبية لدعوة من رئيس الوزراء البحريني وولي عهده الأمير سلمان بن حمد آل خليفة، بحسب مكتب أبوظبي الإعلامي. وتهدف الزيارة إلى تعزيز العلاقات الثنائية بين الإمارات والبحرين، مع التركيز على التعاون الاقتصادي والاستثمارات المحتملة والمبادرات التنموية. ولدينا المزيد من أخبار الزيارة في فقرة الدبلوماسية بعدد اليوم.

أيضا - وصل الرئيس الفلبيني بونغ بونغ ماركوس إلى الإمارات صباح اليوم في زيارة عمل، ومن المقرر أن يلتقي الرئيس محمد بن زايد آل نهيان في أبوظبي، حسبما ذكرت صحيفة مانيلا تايمز. وقالت الصحيفة إنه من المتوقع أن تسفر الزيارة عن عدة اتفاقيات من شأنها تعميق العلاقات بين البلدين.

1#- تنعقد قمة الذكاء الاصطناعي مفتوحة المصدر اليوم وغدا في منتجع سانت ريجيس جزيرة السعديات في أبوظبي. وسيتضمن الحدث مناقشات حول آفاق الذكاء الاصطناعي مفتوح المصدر، فضلا عن التحديات والاعتبارات الأخلاقية والحوكمة والتعاون الدولي.

2#- تنعقد قمة أسواق رأس المال الخليجية اليوم في فندق العنوان سكاي فيو في دبي. وسيركز الحدث على أسواق الديون والأسهم. وسيشمل المشاركون مستثمرين ومصدرين وممارسين في السوق ومسؤولين سيتناولون القضايا الرئيسية التي ستؤثر على مستقبل الأسواق.

3#- تنعقد القمة العالمية للأمن الغذائي اليوم وغدا في مركز أدنيك في أبوظبي. وسيركز الحدث على الأمن الحيوي والزراعة في البيئات القاحلة، بالإضافة إلى الممارسات الزراعية المبتكرة والمستدامة، بما في ذلك تطبيق الذكاء الاصطناعي.

4#- سيعقد المنتدى العالمي للمرأة اليوم وغدا في مدينة جميرا بدبي. وسيتضمن المنتدى أكثر من 60 جلسة بمشاركة 100 من القادة والمؤثرين على مستوى العالم.

5#- ستقام فعاليات Livable Cities X في الفترة من 26 إلى 28 نوفمبر في مركز دبي التجاري العالمي. وسيتضمن الحدث مناقشات مع اللاعبين الرئيسيين الذين يقودون الجهود الرامية إلى تعزيز الاستدامة والمرونة وسهولة العيش في البيئات الحضرية. وسيتواصل المشاركون مع الخبراء لمناقشة الحلول المبتكرة للتحديات الحضرية.

6#- سيقام مؤتمر مستقبل إدارة المرافق بين 26-28 نوفمبر في مركز دبي التجاري العالمي. وسيشهد الحدث مشاركة خبراء إدارة المرافق لمناقشة سبل تطبيق الحلول الرقمية في القطاع لتعزيز الكفاءة والاستدامة.

7#- تنعقد قمةجيو ورلد في الفترة ما بين 26-28 نوفمبر في مركز دبي التجاري العالمي. وسيركز المنتدى على استكشاف أحدث الاتجاهات في مجال التقنيات الجيومكانية وتوفير الحلول القائمة على تحليل البيانات وتصورها لقادة الأعمال والحكومات.

8#- ينعقد الكونغرس العالمي للإعلام 2024 في الفترة ما بين 26-28 نوفمبر في مركز أدنيك بأبوظبي. سيجمع الحدث قادة وشخصيات بارزة في قطاع الإعلام لمناقشة أحدث الاتجاهات والتقنيات في القطاع.

9#- سيقام معرض الخمسة الكبار الدولي في الفترة من 26 إلى 29 نوفمبر في مركز دبي التجاري العالمي. سيضم المعرض أبرز المستثمرين والخبراء في قطاع البناء والتشييد لمناقشة أحدث الابتكارات وعرض آفاق الاستثمار المتاحة.

يحدث غدا -

ستنعقد قمة رأس الخيمة للطاقة 2024 يومي 27 و28 نوفمبر في مركز الحمرا الدولي للمعارض والمؤتمرات. ستجمع القمة خبراء الطاقة المتجددة وصناع القرار لمناقشة التحول في مجال الطاقة وجهود إزالة الكربون في منطقة دول مجلس التعاون الخليجي. كما ستستكشف القمة موضوعات مثل الذكاء الاصطناعي ونقل الطاقة في المستقبل وتخزين الطاقة.

? أرقام اليوم -

1#- استقبلت فنادق أبوظبي 4.3 مليون ضيف خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، مقابل 4 ملايين ضيف خلال نفس الفترة من عام 2019، حسبما نقلت صحيفة الاتحاد عن سعود الحوسني، وكيل دائرة الثقافة والسياحة في أبوظبي. وبلغ معدل إشغال الفنادق 77% خلال الفترة، صعودا من 70% خلال الفترة نفسها من عام 2023، وشكل الزوار الدوليون 50% من إجمالي الضيوف.

الأسواق الرئيسية التي ساهمت في هذا النمو شملت الهند والصين وروسيا وبريطانيا والسعودية. وتهدف استراتيجية السياحة إلى جذب 2.7 مليون زائر دولي إلى الإمارة بحلول نهاية عام 2024، وهو ما يعكس زيادة بنسبة 25% مقارنة بعام 2019.

انضمت الإمارات إلى عشر دول على مستوى العالم خفضت معدلات الوفيات الناجمة عن حوادث الطرق إلى النصف، تماشيا مع الهدف العالمي المحدد للفترة 2021-2030، بحسب ما ذكرته صحيفة الخليج تايمز. ومع ذلك، احتلت الإمارات المرتبة الثانية من حيث معدل الوفيات الناجمة عن حوادث المرور على الطرق بين السكان الأصغر سنا الذين تقل أعمارهم عن 45 عاما.

? الخبر الأبرز عالميا -

هدنة في لبنان قريبا؟ من المتوقع أن تتوصل إسرائيل وحزب الله إلى اتفاق لوقف إطلاق النار "خلال أيام" بعد مفاوضات بوساطة أمريكية فرنسية، وسيصوت المجلس الوزاري الإسرائيلي على الاتفاق اليوم. وأفاد مسؤولون بأن المجلس الوزاري سيوافق على الأرجح، بالأخص لأن رئيس الوزراء الإسرائيلي بنيامين نتنياهو "يتعرض لضغوط" من واشنطن لإنجاز الاتفاق بحلول نهاية الأسبوع الحالي. وقطع الجانبان "شوطا هائلا" نحو إتمام الاتفاق رغم خلافات حول بعض النقاط الشائكة — من بينها سعي إسرائيل إلى الاحتفاظ بحقها في مهاجمة جنوبي لبنان بغض النظر عن الاتفاق — فيما تستمر إسرائيل في شن غارات فتاكة على بيروت. (رويترز | نيويورك تايمز | بلومبرغ | وول ستريت جورنال)

أيضا - تناولت الصحف العالمية أيضا تعهد الرئيس الأمريكي المنتخب دونالد ترامب بفرض تعريفات جمركية على الصين وكندا والمكسيك فور توليه الرئاسة. وقال ترامب في منشورين منفصلين على منصة التواصل الاجتماعي تروث سوشيال المملوكة له إنه يخطط لفرض رسوم جمركية إضافية بنسبة 25% على البضائع القادمة من كندا والمكسيك، وبنسبة 10% على البضائع الصينية المستوردة، بهدف معاقبتها على قضايا متعلقة تجارة المخدرات والهجرة غير الشرعية. (سي إن بي سي | بوليتيكو | فايننشال تايمز | وول ستريت جورنال | رويترز | بلومبرغ | نيويورك تايمز)

هذه نشرة الإمارات الصباحية، وهي إصدار يومي يشمل أبرز أخبار الاقتصاد والأعمال وأهم المستجدات في الشأن الإماراتي. تصل النشرة مباشرة إلى بريدك الإلكتروني من الاثنين إلى الجمعة في تمام الثامنة صباحا بتوقيت الإمارات.

نشرة الإمارات الصباحية متوفرة مجانا بفضل الدعم الكريم من أصدقائنا في بنك المشرق.

إذا كانت هذه الرسالة قد وصلتك من أحدهم، اضغط هنا للاشتراك لتصلك نسختك الخاصة من نشرة الإمارات الصباحية.

هل تريد أن ترسل إلينا فكرة موضوع أو تطلب تغطية أو تصحيح معلومة ما؟ تواصل معنا عبر UAE@enterpriseam.com .

هل تعلم أن لدينا أيضا نشرة تغطي أخبار مصر باللغة العربية؟

ونغطي كذلك مصر والإمارات والسعودية باللغة الإنجليزية.

كما نصدر نشرات متخصصة في قطاعي المناخ واللوجستيات في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا باللغة الإنجليزية.

?️ أسواق النفط -

يتوقع غولدمان ساكس أن تستقر أسعار خام برنت عند 70-85 دولارا للبرميل هذا العام، رغم نقص المعروض والاضطرابات الجيوسياسية، حسبما نقلت رويترز عن مذكرة للبنك. وأبقى غولدمان ساكس توقعاته لأسعار خام برنت لعام 2025 عند متوسط 76 دولارا للبرميل، مع إمكانية زيادة الأسعار إلى 85 دولارا للبرميل خلال النصف الأول من 2025 في حالة نقص المعروض من النفط الإيراني في ظل فرض عقوبات أكثر صرامة. ولعام 2026، خفض البنك توقعاته للأسعار إلى 71 دولارا للبرميل، ليبلغ الفائض 0.9 مليون برميل يوميا.

زخم الطلب: "في ظل وجود سعة احتياطية وافرة في إنتاج النفط، فإننا نتوقع أن تظل هوامش التكرير منخفضة للغاية وأن تتعافى هوامش الغاز والديزل أكثر من ذلك"، حسبما قال البنك، مضيفا أن الطلب طويل المدى على النفط سيظل قويا بسبب ارتفاع الطلب على الطاقة ونمو الناتج المحلي الإجمالي واستمرار التحديات في جهود نزع الكربون في قطاعي الطيران والبتروكيماويات.

أيضا - هل يعقد أوبك بلس ثالث اجتماع عبر الإنترنت على التوالي؟ قد تلجأ أوبك بلس إلى عقد اجتماعها المقبل في الأول من ديسمبر عبر الإنترنت من فيينا، إذ لم تتلق أغلب الوفود دعوات شخصية بعد، حسبما نقلت بلومبرغ عن مصادر وصفتها بالمطلعة. وتتوقع سيتي غروب وجيه بي مورغان تشيس في أن تقدم أوبك بس على زيادة إنتاج النفط هذا العام، لأن هذا قد يؤدي إلى انخفاض الأسعار أسفل مستوى 60 دولارا للبرميل، ما سيشكل ضغطا على ميزانية السعودية.

مبادلة كابيتال تنوي الاستحواذ على "سي آي فايننشال" وتحويلها إلى شركة خاصة: ستتحول شركة "سي آي فايننشال" الكندية المتخصصة في إدارة صناديق الاستثمار المشتركة إلى شركة خاصة في صفقة بقيمة 4.7 مليار دولار كندي (3.4 مليار دولار أمريكي)، تدعمها شركة مبادلة كابيتال لإدارة الأصول التابعة لصندوق مبادلة، حسبما ورد في بيان. ستنتظر الصفقة موافقة الحكومة الكندية والجهات التنظيمية الأمريكية، وستكون واحدة من أكبر صفقات الخصخصة للكيانات التابعة لأبوظبي في القطاع المالي، ومن المقرر إتمامها في 2025، بحسب ما ذكرته بلومبرغ. وستقيم الاتفاقية الشركة عند 12.1 مليار دولار كندي، شاملة الديون.

ستتطلب الصفقة موافقة مساهمي "سي آي"، ومن المتوقع انعقاد جمعية خاصة في يناير 2025 لتأمين 66.66% على الأقل من أصواتالمساهمين. ودخل مساهمون يمتلكون 16.88% من أسهم "سي آي" بالفعل في اتفاق لدعم مبادلة كابيتال والتصويت لصالح الصفقة، كما وافقت لجنة مستقلة من أعضاء مجلس إدارة "سي آي" بالإجماع على الصفقة.

ما سيحصل عليه المساهمون: سيتلقى حملة أسهم الشركة 32 دولارا كنديا نقدا مقابل كل سهم، أي بعلاوة قدرها 33% عن سعر الإغلاق في الأسبوع الماضي. بعد ذلك، ستُشطب أسهم الشركة من بورصة تورونتو، مع تعليق توزيعات الأرباح. وستتولى مبادلة كابيتال تمويل مبلغ إضافي قدره 750 مليون دولار كندي عند الإغلاق لتقليل الأسهم الممتازة.

لن تنتهي علاقة الشركة بالبورصة: ستظل "سي آي فايننشال" ملزمة بمتطلبات الإفصاح في البورصة الكندية بسبب الأوراق المالية والسندات المستحقة، وفقا للبيان.

الخطوة التالية: ستبقي "سي آي فايننشال" على مقرها الرئيسي في كندا، وسيستمر الرئيس التنفيذي كيرت ماك ألباين رئيسا للشركة في إطار رؤية مبادلة الاستثمارية طويلة الأجل. وبالنسبة لحملة الأسهم الداخليين فسيحصلون مقابل بعض أسهمهم على حصص في الشركة الخاصة.

في حالة فشل الصفقة تحت ظروف معينة، سيتعين على شركة "سي آي فايننشال" دفع 150 مليون دولار كندي لمبادلة، بينما تلتزم مبادلة بدفع 225 مليون دولار كندي إذا فشلت الصفقة لسبب يتعلق بموافقات الجهات التنظيمية أو أي شروط أخرى. وتبلغ القيمة الإجمالية للصفقة شاملة الديون 12.1 مليار دولار كندي.

"سي آى فايننشال" تعاني من الديون المتراكمة منذ مدة: خفضت وكالة ستاندرد آند بورز تصنيف ديون الشركة إلى تصنيف عالي المخاطر في عام 2023، وذلك بعد استراتيجية مكلفة لإعادة الهيكلة اتبعتها الشركة في عام 2019، ركزت على الاستحواذ على كيانات في الولايات المتحدة لتنويع موارد الدخل. بلغ حجم الأصول التي تديرها الشركة للعملاء حتى سبتمبر الماضي 518 مليار دولار كندي، وقد باعت في وقت سابق حصة 20% من شركة كوريانت الأمريكية التابعة لها المتخصصة في إدارة الثروات إلى شركة باين كابيتال وجهاز أبوظبي للاستثمار بهدف خفض الديون — وهي اتفاقية تعرضت لانتقادات لتضمنها أسهم ممتازة قابلة للتحويل، ستخفضها مبادلة إلى أسهم عادية بموجب الصفقة.

الوطني الاتحادي يعتمد ميزانية قياسية بقيمة 71.5 مليار درهم: اعتمد المجلس الوطني الاتحادي مشروع قانون يربط الميزانية العامة للاتحاد وميزانيات الجهات الاتحادية المستقلة لعام 2025، ليصل إجمالي الإيرادات (وأيضا المصروفات) إلى 71.5 مليار درهم، بحسب وام. وتعد هذه الميزانية هي الأكبر في تاريخ الإمارات.

?اعتمد مجلس الوزراء الميزانية العامة لعام 2025 في أكتوبر، في إطار الميزانية للاتحاد للسنوات 2024-2026 بقيمة 192 مليار درهم، التي وافق عليها المجلس في أكتوبر 2023. وتبلغ المصروفات العامة في الميزانية الجديدة 71.5 مليار درهم، بزيادة 12% عن مصروفات ميزانية عام 2024 عند 64.06 مليار درهم.

التفاصيل:

• قطاع التنمية الاجتماعية حاز نصيب الأسد بإجمالي 27.9 مليار درهم (39%)؛
• مخصصات قطاع التعليم 10 مليارات درهم (15.3%)؛
• مخصصات تعزيز القطاع الصحي 5.5 مليار درهم، ومخصصات الرعاية الاجتماعية 9 مليارات درهم؛
• مخصصات شؤون الدفاع 8.1 مليار درهم، ومخصصات النظام العام وشئون السلامة العامة 8.2 مليار درهم، ومخصصات الشؤون الاقتصادية 2.5 مليار درهم؛
• مخصصات قطاع الخدمة العامة 23.4 مليار درهم؛
• مخصصات الثقافة والفنون 1.3 مليار درهم، وقطاع الإسكان 660 مليون درهم.

انخفض إجمالي صافي أرباح أكبر 10 بنوك مدرجة في الإمارات خلال الربع الثالث بنسبة 5.5% على أساس ربع سنوي ليبلغ 20.3 مليار درهم، بسبب ارتفاع تكاليف انخفاض القيمة، وفقا لتقرير مسح الخدمات المصرفية في الإمارات الصادر عن شركة الخدمات الاستشارية الإدارية ألفاريز آند مارسال في دبي (بي دي إف). وعلى الجانب الآخر، ارتفع صافي الدخل من الفوائد لكل بنك من هذه البنوك، ليزيد الإجمالي بنسبة 1.5% على أساس ربع سنوي، على الرغم من اتباع المصرف المركزي الإماراتي خطى الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي فيما يتعلق بتخفيض معدلات الفائدة، حسبما ذكر التقرير.

تذكر - حذا المصرف المركزي حذو بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي وخفض معدل الفائدة على الودائع لليلة واحدة بمقدار 50 نقطة أساس، من 5.4% إلى 4.9%، بسبب ارتباط الدرهم الإماراتي بالدولار الأمريكي.

وأشار التقرير إلى أن القروض والسلف ارتفعت بنسبة 3.5% على أساس ربع سنوي بفضل الشركات وتجار الجملة بالأساس، الذين حازوا 55.5% من إجمالي قيمة القروض. وتصدر بنك أبوظبي التجاري وبنك الإمارات دبي الوطني قائمة البنوك العشرة من ناحية معدلات نمو القروض، حيث نمت القروض والسلف في البنكين بنسبة 7.9% و4.9% على أساس ربع سنوي.

وتفوقت الودائع على القروض والسلف في النمو، إذ نمت بنسبة 3.9% على أساس ربع سنوي، وحققت جميع البنوك تقريبا زيادات في الودائع. وقد سجل بنك رأس الخيمة أعلى زيادة في الودائع خلال الفترة، بزيادة قدرها 10.6% على أساس ربع سنوي.

أما كفاءة إدارة التكاليف فتلقت ضربة قوية بالنسبة لستة من البنوك العشرة، إذ ارتفعت النسبة الإجمالية للتكلفة إلى الدخل إلى 29%، بزيادة 99 نقطة أساس على أساس ربع سنوي، وذلك بسبب زيادة نفقات التشغيل بنسبة 7.1% على أساس ربع سنوي، متجاوزة زيادة الدخل التشغيلي التي بلغت 0.4% على أساس ربع سنوي.

وتفاقمت التكلفة الإجمالية للمخاطر إلى 0.6% خلال الربع الثالث، إذ شهدت البنوك زيادة في إجمالي مخصصات انخفاض القيمة بنسبة 124.9% على أساس ربع سنوي، لتصل إلى 2.9 مليار درهم. وتصدر بنك الإمارات دبي الوطني من حيث تخفيض مخصصات انخفاض القيمة، عند 900 مليون درهم.

تأثرت ربحية البنوك بالاعتماد الكبير على الودائع ذات الأجل، التي شكلت 44.1% من إجمالي الودائع، بزيادة 5.6% على أساس ربع سنوي.

كما تتوقع ألفاريز آند مارسال أن تتأثر ربحية البنوك بتخفيض المصرف المركزي لمعدلات الفائدة بما يتماشى مع بنك الاحتياطي الفيدرالي، على الرغم من انخفاض تكاليف الاقتراض والنمو المتزايد للقروض.

الشركة متفائلة بشأن الوضع: "تشير توجيهات إدارات البنوك الإماراتية إلى التفاؤل بشأن نمو القروض، مع اتخاذها موقف حذر من ناحية جودة الأصول، كما تشير توقعات مخصصات انخفاض القيمة في الغالب إلى تبنيها موقف متحفظ"، حسبما قالت الشركة في تقريرها.

أكبر 10 بنوك من حيث الأصول: بنك أبوظبي الأول بأصول تبلغ 1.2 تريليون درهم، وبنك الإمارات دبي الوطني بأصول تبلغ 956 مليار درهم، وبنك أبوظبي التجاري بأصول تبلغ 638.8 مليار درهم، وبنك دبي الإسلامي بأصول تبلغ 329.2 مليار درهم، وبنك المشرق بأصول تبلغ 254.4 مليار درهم، ومصرف أبوظبي الإسلامي بأصول تبلغ 222.6 مليار درهم، وبنك دبي التجاري بأصول تبلغ 140.2 مليار درهم، وبنك رأس الخيمة الوطني بأصول تبلغ 83.9 مليار درهم، وبنك الشارقة الإسلامي بأصول تبلغ 74.8 مليار درهم، وبنك الفجيرة الوطني بأصول تبلغ 58.5 مليار درهم.

حققت البنوك الإماراتية نتائج قوية خلال الربع الثالث من عام 2024 مقارنة بنظيراتها الخليجية، إذ تصدرت من ناحية ودائع العملاء وصافي هامش الفائدة والعائد على حقوق المساهمين، بينما سجلت أدنى نسبة تكلفة إلى الدخل في المنطقة، وفقا لتقرير كامكو إنفست (بي دي إف).

خلال الربع الثالث، نمت ودائع العملاء بنسبة 3.1% على أساس ربع سنوي لتصل إلى 828 مليار دولار، بينما ارتفع الإقراض بنسبة 3.4% على أساس ربع سنوي. وفيما يتعلق بنسبة القروض إلى الودائع، سجلت الإمارات ثاني أدنى نسبة بين دول مجلس التعاون الخليجي، إذ بلغت 69.3%، بزيادة قدرها 30 نقطة أساس مقارنة بالربع الثاني، أما النسبة الأدنى فكانت من نصيب البحرين وبلغت 66.1%. وتشير هذه النسبة إلى أن البنوك الإماراتية "ما زالت قادرة على تمويل نموها في المستقبل" من حيث السيولة، وفقا للتقرير.

سجلت الإمارات كذلك ثاني أعلى قيمة لإجمالي الائتمان في المنطقة بعد السعودية، إذ وصل الإجمالي إلى 2.1 تريليون درهم، ليرتفع بذلك ارتفاعا طفيفا بفضل زيادة الائتمان المحلي بنسبة 0.3%، التي عوضت أثر انخفاض الائتمان الأجنبي بنسبة 1.5%.

كما ارتفع إجمالي إيرادات البنوك بنسبة 3.9% على أساس ربع سنوي، وزاد صافي الدخل من الفوائد بنسبة 1.8% على أساس ربع سنوي، وبلغ صافي هامش الفائدة 3.42%، منخفضا انخفاضا طفيفا عن صافي الربع الثاني الذي بلغ 3.47%، لكنه مع ذلك كان الأعلى في المنطقة، ما يشير إلى "وفرة السيولة التي تسمح للبنوك الإماراتية بالاستفادة من ارتفاع معدلات الفائدة مع نمو الأصول نموا متوسطا"، بحسب تقرير كامكو إنفست. وإلى جانب هذا فقد زاد الدخل من غير الفوائد بنسبة 7.5% على أساس ربع سنوي.

تحسن نسبة التكلفة إلى الدخل عوض زيادة النفقات: سجلت البنوك المدرجة في الإمارات أعلى نمو ربع سنوي في النفقات التشغيلية بالربع الثالث بين جميع دول المنطقة، إذ زادت النفقات بنسبة 7.7% على أساس ربع سنوي لتصل إلى 4.6 مليار دولار. ومع ذلك، عوضت البنوك تلك الزيادة من خلال تحقيق أكبر انخفاض في نسبة التكلفة إلى الدخل بين دول المنطقة، حيث بلغت النسبة في الربع الثالث 37.6%، مقابل 38.2% خلال الربع الثاني.

وارتفعت مخصصات الانخفاض في قيمة القروض إلى أكثر من الضعف لتصل إلى 800 مليون دولار في الربع الثالث، وهي الزيادة الأكبر بين دول مجلس التعاون الخليجي. لكن نسبة تكلفة المخاطر، التي تعبر عن نسبة المخصصات السنوية إلى متوسط القروض، بلغت 0.5%، وهي نفس متوسط النسبة في القطاع المصرفي بدول الخليج.

كما بلغ العائد على حقوق المساهمين في البنوك الإماراتية 16.8%، لينخفض بذلك انخفاضا طفيفا بمقدار 10 نقاط أساس مقارنة بالربع الثاني من عام 2024، وبعد الإمارات جاءت كل من السعودية وقطر بنسبة 12.8%.

المشهد الإقليمي -

بلغ إجمالي القروض بالنسبة لبنوك دول مجلس التعاون الخليجي مستوى قياسيا خلال الربع الثالث، إذ وصل إلى 2.1 تريليون دولار، بزيادة قدرها 10.1% على أساس سنوي و3.1% على أساس ربع سنوي، وذلك بفضل النمو المحقق في جميع أسواق المنطقة. كما ارتفعت المصروفات التشغيلية لثاني ربع على التوالي بنسبة 4.1% على أساس ربع سنوي لتبلغ 13.1 مليار دولار، بسبب ارتفاع المصروفات في أربع من أصل ست دول في المنطقة، وكان لهذا أثر على صافي الدخل الكلي لبنوك الخليج، الذي نما بنسبة 0.4% على أساس ربع سنوي، وهو أقل معدل نمو له في الأرباع الثلاثة الأولى من العام.

كما ارتفع صافي الدخل الكلي من الفوائد إلى مستوى غير مسبوق بلغ 22.1 مليار دولار خلال هذا الربع، وظل العائد على حقوق المساهمين مرتفعا مقارنة بالسنوات القليلة الماضية، إذ بلغ 13.6%.

الاستثمار في الذكاء الاصطناعي يدفع نمو الأعمال في السعودية والإمارات: أفادت حوالي 88% من شركات السعودية والإمارات التي استثمرت في تقنيات الذكاء الاصطناعي أن أداء أعمالها قد تحسن على مدى العامين الماضيين، وفقا لاستطلاع أجرته شركة إنترناشونال داتا كوربوريشن (بي دي إف). وحاليا، تستثمر 28% من الشركات التي شملها الاستطلاع في تقنيات الذكاء الاصطناعي، وتخطط 50% منها للاستثمار في تلك التقنيات، بينما لا تملك 21% من الشركات أي خطط لتبني تقنيات الذكاء الاصطناعي.

أولويات الاستثمار للمؤسسات عبر سلسلة قيمة الذكاء الاصطناعي: تركز 62% من الشركات الإماراتية على العمل على محو أمية البيانات وتطوير مهارات الذكاء الاصطناعي. ومن أولوياتها أيضا مجالات هياكل البيانات وهندستها وإدارتها، إذ تستثمر 62% من الشركات في تحديث أنظمة بياناتها لدعم مبادرات الذكاء الاصطناعي، بينما تستهدف 54% من الشركات تطوير حالات استخدام تقنيات الذكاء الاصطناعي المتكاملة، فيما تركز 42% من الشركات على كل من التحليلات المتقدمة وأمان نماذج وحلول الذكاء الاصطناعي. وتشمل مجالات الاستثمار الأخرى تطوير البنى التحتية الرقمية ومراكز البيانات المصممة لتقنيات الذكاء الاصطناعي بنسبة 33%.

كما يظهر الاستطلاع أن الشركات تركز على الاستثمار في تقنيات الذكاء الاصطناعي التوليدي، وبالأخص في مجال التخطيط الاستراتيجي، إذ تستثمر 23% من شركات البلدين حاليا في هذا المجال، فيما تخطط نسبة 41% من الشركات لذلك. ويأتي تطوير البرمجيات في المرتبة الثانية، إذ تستثمر فيه 11% من الشركات، فيما تخطط 59% من الشركات للاستثمار فيه. أما مجالات المرافق وخدمة العملاء، فعلى الرغم من تسجيلها أدنى مستويات الاستثمار في الوقت الحالي بنسبة 4% و3% على التوالي، إلا أنها تتفوق على بقية المجالات من حيث نسبة الشركات التي تخطط للاستثمار فيها، إذ تبلغ النسبة 84% و83%.

مخصصات الإنفاق على الذكاء الاصطناعي التوليدي: تتوجه معظم استثمارات الإمارات في مجال الذكاء الاصطناعي التوليدي إلى تطوير البنية التحتية السحابية العامة بنسبة 28%، والبنية التحتية السحابية المخصصة بنسبة 14%. كما تخصص الشركات 19% من الميزانية لمنصات الذكاء الاصطناعي الخارجية التي تحتاجها لإدارة عمليات دورة حياة النماذج، وتخصص 19% أخرى لمزودي الخدمات الخارجيين الذين يعملون على تطوير وتفعيل وإدارة حلول الذكاء الاصطناعي التوليدي. بالإضافة إلى ذلك، توجه الشركات 12% من ميزانياتها إلى فرق العمل الداخلية، مثل علماء البيانات ومتخصصي تكنولوجيا المعلومات.

تحديات تبني الذكاء الاصطناعي: تشمل العقبات الرئيسية عدم وضوح قواعد الخصوصية والأمان، ونقص الكوادر، والتكاليف غير المتوقعة، ومحدودية الوصول إلى وحدات معالجة الرسوميات والخوادم، وقضايا البيانات، بما في ذلك المخاطر الأمنية والبنى غير الفعالة.

الشركاء المفضلون لتقنيات لذكاء الاصطناعي التوليدي في الأشهر الاثني عشر المقبلة: تبحث الشركات المحلية عن شركاءن لدعم مبادرات الذكاء الاصطناعي التوليدي. وتعتبر شركات خدمات الحوسبة السحابية هي الشريك الأفضل من الناحية الاستراتيجية بالنسبة لـ69% من الشركات، أما شركات استشارات تكنولوجيا المعلومات وتكامل الأنظمة فهي الخيار الأفضل بالنسبة لـ36% من الشركات. ومن بين الشركاء المحتملين الآخرين مطوري تطبيقات الشركات بنسبة 29%، وموردي نماذج وأدوات الذكاء الاصطناعي التوليدي بنسبة 12%، وشركات استشارات الأعمال بنسبة 9%، ومزودي البنى التحتية الرقمية بنسبة 8%، والشركات الناشئة المتخصصة في الذكاء الاصطناعي التوليدي بنسبة 3%، وموردي أشباه الموصلات بنسبة 3%.

? بنوك -

1#- سيعمل المشرق على توظيف تقنية فيلدغلاس من "إس إيه بي" في البنية التحتية السحابية للبنك، لتحسين إدارة الموظفين الخارجيين والخدمات الخارجية، بالإضافة إلى تبسيط العمليات وتعزيز التعاون بين الموردين، وفقا لبيان صحفي. وسيصبح المشرق أول مؤسسة مالية في الإمارات تستخدم بنية تقديم الخدمات المدارة المدعومة من فيلدغلاس.

2#- سيدشن مصرف الإمارات للتنمية ومصرف عجمان برنامجا ائتمانيا مشتركا لدعم الشركات الصغيرة والمتوسطة، وذلك في إطار تجديد شراكتهما، بحسب بيان صحفي. وسيتولي مصرف الإمارات للتنمية، بموجب البرنامج، ضمان ما يصل إلى 50% من القروض التي يقدمها مصرف عجمان لهذه الشركات.

تركز المبادرة على قطاعات رئيسية؛ تشمل التصنيع، والأمن الغذائي، والتكنولوجيا المتقدمة، والرعاية الصحية، والطاقة المتجددة. وبدأ التعاون بين الكيانين من عام 2021، حيث وافق مصرف عجمان على منح تمويلات تصل إلى 10 ملايين درهم للشركات الصغيرة والمتوسطة.

? زراعة -

سبتبرم شركة كريسب فارمز شراكة مع شركة أليسكا تكنولوجيز المخضرمة في مجال التكنولوجيا الزراعية لنشر 500 مزرعة عمودية تعمل بالذكاء الاصطناعي في جميع أنحاء منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا على مدار السنوات الخمس المقبلة، وفقا لبيان صحفي. ستوفر المزارع أكثر من 130 صنفا من المنتجات الطازجة الخالية من المبيدات على مدار العام في غضون ساعة واحدة من الحصاد، مع استخدام مياه أقل بنسبة 90% وأراضٍ أقل بنسبة 99% مقارنة بالزراعة التقليدية.

الهدف: تستهدف الاتفاقية كبار مزودي خدمات الضيافة، بما في ذلك ماريوت الدولية وهيلتون العالمية ومجموعة جميرا، مع وجود خطط للتوسع في قطاعات أخرى في المنطقة.

? تكنولوجيا -

شراكة بين "إي آند إنتربرايز" و"كلاوديرا" لتعزيز نشر حلول الذكاء الاصطناعي: أبرمت شركة "إي آند إنتربرايز"، ذراع الحلول التقنية التابعة لشركة "إي آند"، شراكة مع شركة إدارة البيانات الأمريكية كلاوديرا لإنشاء حلول مدعومة بالذكاء الاصطناعي خاصة بالقطاعات، بهدف زيادة الكفاءة التشغيلية والإنتاجية في قطاعات الاتصالات والرعاية الصحية والمالية والحكومية في الشرق الأوسط، وفقا لبيان صحفي.

? بنية تحتية -

إمباور تتعاون مع الحكومة لاستكشاف الفرص في الإمارات الشمالية: وقعت مؤسسة الإمارات لأنظمة التبريد المركزي (إمباور)، مذكرة تفاهم مع وزارة الطاقة والبنية التحتية، لتحديد مجالات التعاون المحتملة لنشر حلول تبريد المناطق في الإمارات الشمالية، بحسب بيان صحفي (بي دي إف).

تكنولوجيا مالية -

سيحصل عملاء قطاع التكنولوجيا المالية في البنك التجاري الدولي (سي آي بي) على إمكانية الوصول إلى حلول الدفع التي تقدمها أريبا، وذلك بموجب اتفاقية جديدة وقعها الطرفين. وسيصبح البنك التجاري الدولي أول بنك محلي يتيح منتجات أريبا، حسبما ورد في بيان صحفي.

✈️ طيران -

تطلق فلاي دبي رحلات صيفية موسمية جديدة إلى مطار العلمين الدولي في مصر. تبدأ الرحلات اليومية من مبنى الركاب رقم 2 في مطار دبي الدولي، خلال الفترة من 21 يونيو إلى 7 سبتمبر 2025، حسبما ذكرت وام.

? طاقة -

ترانسكو تدشن محولات وأنظمة طاقة جديدة لدعم تكامل الطاقة الخضراء: كشفت شركة أبوظبي للنقل والتحكم (ترانسكو) عن تشغيل اثنين من أكبر محولات سريان الطاقة في أبوظبي، فضلا عن تدشين مشاريع للمحافظة على الإمداد الكهربائي في العين، بحسب وام. وتهدف المحولات إلى تعزيز تكامل مصادر الطاقة المتجددة، وتحسين التحكم في تدفق سريان الكهرباء عبر الشبكة، وتقليل الفاقد منها.

لوجستيات -

استلمت أدنوك للإمداد والخدمات أولى ناقلات الغاز الطبيعي المسال من حوض جيانغ نان لبناء السفن، وذلك ضمن طلبية من 6 ناقلات، بحسب بيان. جرى تسليم الناقلة، التي تحمل اسم الشليلة، قبل شهرين من الموعد المحدد، وتبلغ طاقتها 175 ألف طن متري. وسيتم استئجارها من قبل تاجر طاقة عالمي لم يفصح عن اسمه. والناقلة مصممة لتقليل الانبعاثات بنسبة تصل إلى 50%، مقارنة بالطرازات القديمة. ومن المتوقع تسليم الناقلات الخميس المتبقية في عامي 2025 و2026.

يعد التسليم جزءا من استراتيجية التوسع الأوسع نطاقا لشركة أدنوك للإمداد والخدمات التي تشمل طلبية ناقلة أمونيا بقيمة 250 مليون دولار تم تقديمها الشهر الماضي. وتخطط الشركة لاستثمار 5 مليارات دولار على المدى المتوسط لتلبية الطلب المتزايد على الغاز الطبيعي. كما قدمت شركة "أيه دبليو" للملاحة، وهي مشروع مشترك لأدنوك للإمداد والخدمات، طلبية بقيمة 1.9 مليار دولار لشراء 11 ناقلة وقود مزدوج منخفضة الكربون، على أن تبدأ عمليات التسليم العام المقبل.

وقعت الإمارات والبحرين برنامجا تنفيذيا للتعاون في قطاع السياحة للفترة ما بين عامي 2024 و2028 ضمن أعمال اللجنة البحرينية الإماراتية المشتركة، بحسب وكالة أنباء البحرين. ويستهدف البرنامج زيادة التعاون السياحي والترويج لتحقيق نمو مستدام وتحسين مكانة الدولتين كوجهتين سياحيتين. ويضم البرنامج ركائز أساسية بما في ذلك الترويج المشترك للوجهات السياحية في الدولتين وتنظيم برامج تدريب معنية بصقل مهارات السياحة والضيافة وتبادل الخبرات.

وزير الخارجية يلتقي ملك البحرين ورئيس الوزراء: التقى وزير الخارجية الشيخ عبد الله بن زايد آل نهيان رئيس الوزراء البحريني سلمان بن حمد آل خليفة، لبحث تعزيز سبل التعاون والشراكة بين البلدين في القطاعات الرئيسية، حسبما أفادت وام. كما بحث وزير الخارجية مع ملك البحرين حمد بن عيسى آل خليفة، توطيد التعاون الثنائي بين البلدين، حسبما ذكرت وام في تقرير منفصل.

الإمارات تبحث الاستثمار في تركمانستان: ترأس وزير الصناعة والرئيس التنفيذي لشركة أدنوك سلطان أحمد الجابر، ووزير الطاقة والبنية التحتية سهيل بن محمد المزروعي، وفدا إماراتيا إلى تركمانستان بهدف توطيد العلاقات الثنائية والتعاون الاستثماري في مجالات النفط والغاز والطاقة النظيفة والبنية التحتية، بحسب وام.