ماجد الفطيم تتم طرح سندات هجينة وتعرض شراء سندات قائمة: أتمت مجموعة ماجد الفطيم إصدار سندات هجينة دائمة ذات عوائد قابلة للتعديل بقيمة 500 مليون دولار لأجل 5.25 سنة، بعد أن اجتذب الطرح طلبات اكتتاب بأكثر من 1.8 مليار دولار، دون احتساب طلبات مديري الإصدار المشتركين، حسبما أفادت زاوية. وقالت المجموعة في بيان عبر البريد الإلكتروني لنشرة إنتربرايز الصباحية إن هذا الإصدار غير القابل للاسترداد شهد تغطية بلغت 5.5 مرة في ظل الطلب القوي من المستثمرين.

خفضت المجموعة التسعير إلى 5.75%، بعدما كان السعر الاسترشادي الأولي يبلغ نحو 6.375%. ومن المتوقع أن تحصل السندات على تصنيف +BB من وكالتي ستاندرد أند بورز وفيتش، وستدرج في بورصة يورونكست دبلن.

إفساح المجال للسندات الجديدة: في الوقت نفسه عرضت عملاقة التجزئة الواقع مقرها في دبي، والحاصلة على تصنيف BBB مع نظرة مستقرة من ستاندرد أند بورز وفيتش، شراء ما يصل إلى 190 مليون دولار من سنداتها الدائمة القائمة قبل مواعيد استردادها المقبلة في ديسمبر من هذا العام ونهاية يونيو 2027.

? السندات الهجينة الدائمة ليس لها تاريخ استحقاق، مما يسمح لماجد الفطيم بتصنيفها جزئيا كحقوق ملكية، بينما يحصل المستثمرون على كوبون يعاد تعيينه كل 5.25 سنة. وباعتبارها ديون ثانوية، تأتي تلك السندات في مرتبة تالية للديون الممتازة، مما يوفر عائدا أعلى للمستثمرين مقابل تحمل مخاطر إضافية. أما خاصية عدم القابلية للاسترداد فتمنع المجموعة من استرداد السندات مبكرا قبل أول تاريخ لإعادة تحديد العائد.

يعد هذا الإصدار الثاني لماجد الفطيم خلال شهرين، إذ أصدرت الشركة مؤخرا صكوكا بقيمة 500 مليون دولار لأجل 10 سنوات، ضمن برنامجها لإصدار ديون بقيمة 3 مليارات دولار. واجتذب ذلك الإصدار أيضا طلبات بنحو 1.8 مليار دولار، وجرى تسعيره بكوبون نسبته 4.875% وعائد يبلغ 4.955%، وستستخدم حصيلته للأغراض العامة للشركة وإعادة التمويل.

المستشارون: اشترك في التنسيق العالمي للإصدار وإدارة سجلات الاكتتاب كل من سيتي، وغولدمان ساكس إنترناشونال، وإتش إس بي سي، وستاندرد تشارترد، كما ساهم في إدارة السجلات بنك المشرق، إلى جانب بنك أبوظبي التجاري، والإمارات دبي الوطني كابيتال، وبنك أبوظبي الأول، وجيه بي مورغان.

ومن أخبار ماجد الفطيم أيضا -

نفت المجموعة "نفيا قاطعا" الأنباء حول أي بيع لحصصها أو تخارجات أو تغييرات في الحوكمة، ووصفتها بأنها "غير دقيقة على الإطلاق ولا أساس لها من الصحة ومضللة"، بحسب بيان أرسلته إلى نشرة إنتربرايز عبر البريد الإلكتروني. وكانت بلومبرغ قد ذكرت يوم الأربعاء أن المسؤولين في دبي يدرسون بعض الخيارات الاستراتيجية للمجموعة التي تبلغ قيمتها 19 مليار دولار، منها بيع حصة أقلية، أو تخارجات جزئية، أو طرح الأسهم للاكتتاب العام.

العلامات: