“تي دبليو جي غلوبال” للاستثمار المباشر تستحوذ على حصة في مبادلة كابيتال مقابل استثمارات بمليارات الدولارات

تحالف استثماري بين مبادلة و”تي دبليو جي غلوبال” بمليارات الدولارات: استحوذت شركة “تي دبليو جي غلوبال” الأمريكية للاستثمار — والتي يقودها مؤسس شركة غوغنهايم بارتنرز مارك والتر والممول توماس تول — على حصة بنسبة 5% في شركة مبادلة كابيتال لإدارة الأصول، التابعة لصندوق مبادلة السيادي، مقابل 2.5 مليار دولار، بحسب بيان صحفي. ويمكن للشركة الأمريكية زيادة حصتها مع تطور الشراكة، حسبما صرح المتحدث باسم مبادلة لبلومبرغ. وفي المقابل، ستقود مبادلة كابيتال استثمارا مجمعا بقيمة 10 مليارات دولار في “تي دبليو جي غلوبال” في إطار جهود الأخيرة لجمع رأس مال بقيمة 15 مليار دولار.

تذكر – هذه المرة الثانية التي تقبل فيها مبادلة استثمارات خارجية، أما المرة الأولى فكانت في في ديسمبر 2024 في إطار استحواذها على حصة 42% في شركة سيلفر روك فايننشال للاستثمار الائتماني، حيث انضم مساهمون ثلاثة هم كارل ماير، الرئيس التنفيذي لشركة سيلفر روك فايننشال والرئيس التنفيذي للاستثمار بها، ومايكل هابركورن، المؤسس المشارك والمدير المشارك لمحافظ الشركة، إلى جانب شركة “إم- كور كابيتال”، الذراع الاستثماري لمكتب ميلكن. ومن النادر أن تمنح صناديق الثروة السيادية — لا سيما الإماراتية منها — أسهما فيها، ما يجعل هذه الصفقة مع “تي دبليو جي غلوبال” من الصفقات المعدودة.

توجيه الاستثمار: ستضخ “تي دبليو جي غلوبال” الأموال في مجموعة فرص استثمارية مباشرة، حسبما نقلت بزنس واير عن الرئيس المشارك مارك وولتر. كما قال هاني برهوش الرئيس التنفيذي لمبادلة كابيتال “نعزز قدراتنا المشتركة للحصول على فرص استثمارية عالية الجودة على مستوى العالم وتوسيع نطاقها”.

الخطوة التالية: تعتزم الشركة زيادة التزاماتها تجاه مبادلة وشركائها بما يصل إلى 20 مليار دولار أخرى من رأس المال الاستثماري خلال الفترة المقبلة.

💡تغير ديناميكي: تشير هذه الصفقة البارزة أيضا إلى تغير في العلاقة بين صناديق الثروة السيادية وشركات الاستثمار المباشر، والتي كانت دائما علاقة مباشرة، حيث تجمع شركات الاستثمار التمويل من الصناديق السيادية، والتي تصبح بدورها شريكا محدودا. لكن هذا التغير يدل على أن صناديق الثروة السيادية لم تعد تكتفي بلعب دور المستثمر السلبي الذي يتطلع إلى تحقيق عائدات فحسب، وتحولت إلى دور “الباني النشط في صرح إمبراطورية إدارة الأصول”، على حد تعبير “غلوبال إس دبليو إف” في تعليقها على الصفقة.

مبادلة أمام فرص للاستثمار في أصول قطاعي الرياضة والترفيه، إذ تضم محفظة “تي دبليو جي غلوبال” فرق لوس أنجلوس دودجرز وليكرز، وفريق تشيلسي لكرة القدم، وحصص في غوغنهايم للاستثمار، ومشروعات الذكاء الاصطناعي الخاصة بمنصة بالانتير. وتستثمر مبادلة بالفعل في الأصول الرياضية منذ فترة؛ إذ تستثمر في شبكة ياس الرياضية الأمريكية عبر صندوق مبادلة كابيتال بارتنرز الثالث. كما أجرت مباحثات للاستحواذ على حصة في في الدوري البرازيلي لكرة القدم “ليبرا” قبل بضع سنوات.