صباح الخير قراءنا الأعزاء، لدينا الكثير من الأخبار عن مصر اليوم، لكن غالبيتها بعيدة عن الاقتصاد. وحظيت مصر باهتمام الصحافة العالمية بعد التصريحات الأخيرة لترامب التي دعا فيها إلى تهجير مليون ونصف المليون فلسطيني إلى مصر والأردن من أجل إخلاء قطاع غزة، مما أثار استنكارا وقلقا واسعا في المنطقة.

رغم ذلك لدينا حزمة من أخبار الاقتصاد في نشرتنا اليوم، على رأسها موافقة مجلس النواب على تشريعات ضريبية تتضمن تيسيرات للشركات الصغيرة والمتوسطة، ونظرة على صناعة الإعلانات الخارجية خلال عام 2024، وكذا مضي شركة الاستثمار العقاري "بنيان" قدما في طرحها العام الأولي المرتقب.

تصحيح: أشرنا بالخطأ في عدد أمس من نشرة إنتربرايز مصر الصباحية إلى شركة حسن علام العقارية باعتبارها الذراع العقارية لشركة حسن علام القابضة، والصحيح أن حسن علام العقارية شركة شقيقة لحسن علام القابضة ولها كيان قانوني مستقل وهيكل مساهمين منفصل، وقد جرى تصحيح الخبر على على موقعنا الإلكتروني.

تنويهات -

حالة الطقس - إنه يوم غائم آخر في القاهرة، حيث تصل درجة الحرارة العظمى إلى 20 درجة مئوية، والصغرى إلى 12 درجة مئوية، وفق توقعات تطبيقات الطقس.

ويسود طقس مماثل على الإسكندرية، حيث تسجل درجة الحرارة العظمى 21 درجة مئوية، والصغرى 11 درجة مئوية، مع إمكانية هطول أمطار خفيفة.

ربما عليكم توخي الحذر أثناء القيادة هذا الصباح أيضا، إذ تتوقع الهيئة العامة للأرصاد الجوية تكون شبورة مائية كثيفة على الطرق المؤدية من وإلى القاهرة الكبرى والوجه البحري والسواحل الشمالية ومدن القناة وشمال الصعيد.

هل تعلم أن لدينا أيضا نشرة تغطي أخبار الإمارات باللغة العربية؟

ونغطي كذلك مصر والإمارات والسعودية باللغة الإنجليزية.

كما نصدر نشرات متخصصة في قطاعي المناخ واللوجستيات في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا باللغة الإنجليزية.

إذا كانت هذه النشرة قد وصلتك من أحد أصدقائك، اضغط هنا للاشتراك لكي تصلك نسختك اليومية من نشرة مصر الصباحية.

هل فاتكم عدد هذا الأسبوع من "في المصنع"؟ في نشرتنا الأسبوعية المتخصصة في أخبار الصناعة، ألقينا أمس الأحد نظرة على أبرز أشكال الدعم والمبادرات التي تقودها وزارة البيئة لصالح الصناعات الخضراء وتشجيع أصحاب الأعمال على تطبيق معايير الاستدامة، بما يعزز من مكانة مصر كمركز قوي للصادرات الخضراء. يمكنكم مطالعة العدد كاملا من هنا.

الخط الملاحي الفرنسي "سي إم أيه - سي جي إم" سيستمر في تجنب عبور قناة السويس واستخدام طريق رأس الرجاء الصالح برغم وقف إطلاق النار في غزة، وفقا لما ذكرته الشركة على موقعها الإلكتروني. وترى شركة الشحن العملاقة أن وقف إطلاق النار في غزة "علامة إيجابية ولكنها هشة بالنسبة لصناعة الشحن والخدمات اللوجستية العالمية". وقالت هيئة قناة السويس الأسبوع الماضي إنها تتوقع استقبال عددا من سفن "سي إم أيه - سي جي إم" يوم الخميس، إلا أن ممثل الشركة الفرنسية نفى لموقع لودستار استئناف حركة السفن التابعة لها بقناة السويس.

** كنا ألقينا نظرة معمقة حول ما يعنيه وقف إطلاق النار في غزة لحركة الملاحة في قناة السويس في نشرتنا الأسبوع الماضي.

يحدث هذا الأسبوع -

إنه أسبوع الفائدة في الولايات المتحدة: يعقد مجلس الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي غدا اجتماعه الأول لهذا العام والذي يستمر لمدة يومين، للنظر في أسعار الفائدة. ومن المتوقع على نطاق واسع أن يبقي الفيدرالي على أسعار الفائدة دون تغيير، على الرغم من دعوات الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إلى خفضها "على الفور".

في المفكرة -

تعقد لجنة تنمية الصادرات المشكلة حديثا أولى اجتماعاتها الأسبوع المقبل لمناقشة نطاق عملها واستراتيجيتها، وفقا لما قاله عضو اللجنة أيمن العشري لجريدة البورصة. تهدف المجموعة الاستشارية، التي شكلت بمشاركة القطاع الخاص، إلى تحسين التواصل بين صانعي السياسات والجهات الفاعلة في القطاع الخاص لتحقيق هدف زيادة صادرات البلاد إلى 145 مليار دولار سنويا بحلول عام 2030.

الخبر الأبرز عالميا -

يستمر الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في تصدر عناوين الأخبار، وهذه المرة بفرض تعرفة جمركية جديدة على كولومبيا، ومطالبة سكان غزة بالنزوح إلى مصر والأردن لإفساح المجال "لتطهير" القطاع.

فرض ترامب تعرفة جمركية بنسبة 25% على الواردات من كولومبيا، على أن تزيد تلك النسبة إلى 50% خلال أسبوع، إلى جانب حظر سفر مسؤوليها الحكوميين، وفرض عقوبات اقتصادية عليها، بعد رفضها استقبال طائرتين عسكريتين أمريكيتين تحملان مهاجرين رحلتهم الولايات المتحدة، ضمن الحملة التي يشنها ترامب على الهجرة غير الشرعية منذ توليه المنصب، والتي شملت حظرا عاما لطلبات اللجوء. وقد ردت كولومبيا بفرض تعريفة مماثلة على الواردات الأمريكية بنسبة 25%. (رويترز | بلومبرج | وول ستريت جورنال | بي بي سي)

وعلى صعيد آخر، دعا ترامب الفلسطينيين إلى النزوح من غزة إلى مصر والأردن مؤقتا أو بصورة دائمة. وصرح ترامب للمراسلين بعد مكالمة هاتفية مع العاهل الأردني الملك عبد الله الثاني يوم السبت أنه يريد من مصر والأردن أن تستقبلا مزيدا من النازحين الفلسطينيين، قائلا إن "ينبغي إخلاء القطاع بأكمله". لكن، رفضت الأردن ومصر المقترح، وكذلك السلطة الفلسطينية، ولاحقا أشار مسؤولون بإدارة ترامب أمس إلى أن سكان غزة سيحصلون على ضمانات بالعودة في النهاية إلى القطاع، في محاولة منهم لجعل المقترح مقبولا بعض الشيء.

وفي لبنان، أطلقت القوات الإسرائيلية النيران على مجموعة من الأهالي المحتجين المطالبين بانسحابها بموجب الموعد النهائي المتفق عليه ضمن اتفاقية وقف إطلاق النار، ما أدى إلى مقتل 22 شخصا وإصابة 124 آخرين، بحسب أسوشيتد برس. وأصدر البيت الأبيض لاحقا بيانا بمد الموعد النهائي لانسحاب القوات الإسرائيلية حتى 18 فبراير، بعد أن صرحت إسرائيل بأنها تنتظر انتشار الجيش اللبناني في جميع مناطق الجنوب، لضمان عدم عودة حزب الله إلى التمركز هناك، وذلك رغم تصريحات الجيش اللبناني بأنه لن يتمكن من الانتشار بالمنطقة ما لم تنسحب القوات الإسرائيلية.

نقدم لكم هذا الصباح مرة أخرى "بلاكبورد" النشرة المتخصصة من إنتربرايز، التي تركز على التعليم في مصر، بدءا من مرحلة ما قبل التعليم الأساسي وحتى التعليم العالي. وتحتوي على مزيج من الأخبار والتحليلات والبيانات والأرقام، لإثراء الحوار بين المتخصصين في هذا القطاع وإطلاع غير المتخصصين على أهم تطوراته. تصدر "بلاكبورد" كل يوم اثنين وتجدونها في نهاية النشرة.

في عدد اليوم: نلقي نظرة على جهود الحكومة لدفع المزيد من الجامعات الدولية إلى إنشاء فروع لها في البلاد.

وافق مجلس النواب في جلسته العامة أمس نهائيا على ثلاثة تشريعات ضريبية جديدة تهدف إلى توسيع نطاق الإعفاءات الضريبية الممنوحة للشركات الصغيرة والمتوسطة، وتبسيط الإجراءات الضريبية، وتسوية المنازعات.

أقر النواب مشروع قانون بشأن نظام ضريبي مبسط للشركات الصغيرة والمتوسطة يشمل حوافز وإعفاءات ضريبية وعمليات مبسطة عبر مختلف الأوعية الضريبية، بما في ذلك ضريبة الدخل وضريبة القيمة المضافة وضريبة الدمغة ورسم تنمية موارد الدولة.

ووافق النواب على التخلي عن مقترح الضريبة القطعية وإقرار ضريبة تبدأ من 0.4% للمشروعات ذات حجم الأعمال من 1 جنيه إلى 500 ألف جنيه، وتصل إلى 1.5% لحجم أعمال من 15 مليون إلى 20 مليون جنيه. ويهدف مشروع القانون إلى دعم قطاع الشركات الصغيرة والمتوسطة، وتوسيع القاعدة الضريبية عبر دمج مشروعات الاقتصاد غير الرسمي في الاقتصاد الرسمي.

ويتضمن التشريع الجديد حزمة حوافز للشركات المؤهلة، من بينها الإعفاء من رسم تنمية الموارد المالية للدولة، وضريبة الدمغة، ورسوم التوثيق والشهر لعقود تأسيس الشركات والمنشآت، والرسوم والضريبة المقررة على عقود تسجيل الأراضي، ورسوم إبرام عقود التسهيلات الائتمانية والرهن المرتبطة بأعمالها لمدة خمس سنوات. وينص مشروع القانون أيضا على إعفاء الأرباح الرأسمالية الناتجة عن التصرف في الأصول الثابتة والآلات ومعدات الإنتاج للمشروعات المذكورة من الضريبة المستحقة، كما لا تخضع توزيعات الأرباح الناتجة عن نشاط تلك المشروعات للضريبة المقررة على هذه التوزيعات.

ووافق النواب على تعديلات تشريعية تتيح للممولين الذين تعذر عليهم تقديم الإقرارات الضريبية في المواعيد القانونية من عام 2020 حتى عام 2023 بتقديمها خلال مدة زمنية محددة دون التعرض للعقوبات المقرر قانونا. ووفقا لنص القانون الحالي، قد يواجه من يتخلف عن تقديم الإقرارات الضريبية في المواعيد المحددة غرامة قدرها مليون جنيه.

وافق المجلس نهائيا أيضا على مشروع قانون جديد لتسريع تسوية المنازعات الضريبية المتراكمة لدى مصلحة الضرائب المصرية قبل الانتقال إلى نظام إلكتروني.

كان وزير المالية أحمد كوجك قد كشف عن تلك التيسيرات الضريبية لأول مرة في أكتوبر الماضي، والتي يمكنكم الاطلاع على تفاصيلها من هنا.

أيضا - "اقتصادية النواب" توافق على اتفاقية إطارية مع البنك الأفريقي للتنمية: وافقت لجنة الشؤون الاقتصادية على اتفاقية إطارية مع البنك الأفريقي للتنمية بشأن التخلي عن الليبور كسعر فائدة مرجعي واستبداله بالسوفر في اتفاقيات القروض بين مصر والبنك.

الليبور والسوفر هما معياران لأسعار الفائدة. والفرق المهم بين الاثنين هو كيفية احتساب معدلاتهما، إذ يستند سعر الليبور إلى تقديرات البنوك لأسعار الفائدة التي تدفعها للاقتراض من بعضها البعض، بينما يستند سعر السوفر إلى المعاملات الفعلية في سوق إعادة شراء سندات الخزانة بالدولار حيث يقترض المستثمرون الأموال لليلة باستخدام سندات الخزانة كضمان. ونظرا لأن سعر الليبور يعاني من نقص في الشفافية، بينما يُنظر إلى سعر السوفر على أنه بديل أكثر موثوقية وقائم على البيانات، فإن الأخير يحل ببطء محل الليبور باعتباره المعيار العالمي الجديد للقروض والخدمات المالية الأخرى.

وقرر المجلس تأجيل مناقشة مشروع قانون الإجراءات الجنائية إلى جلسة اليوم، بعد أن ركز في جلسته المطولة أمس على التشريعات الضريبية. ومن المتوقع أن يناقش النواب ويصوتون على المواد من 172 إلى 209 من مشروع القانون.

ملحوظة من المحرر: جرى تعديل الخبر في 29 يناير 2025 لتوضيح أنه جرى التخلي عن مقترح الضريبة القطعية لصالح ضريبة متصاعدة حتى 1.5% لحجم أعمال 20 مليون جنيه.

عام قياسي آخر للإنفاق على إعلانات الطرق: أنفقت الشركات نحو 6.3 مليار جنيه على إيجارات الإعلانات الخارجية في الشوارع والطرق — اللوحات الإعلانية وملصقات الحافلات وغيرها — في عام 2024، بزيادة 53% عن المبالغ المنفقة في 2023 على هذه الإعلانات البالغة 4.2 مليار جنيه، وفقا لبيانصحفي (بي دي إف) صادر عن شركة بيانات إعلانات الطرق "أد مزاد".

وارتفع عدد المعلنين من العلامات التجارية المختلفة بنسبة 23% على أساس سنوي ليصل إلى 1.7 ألف علامة تجارية، بينما قفز عدد اللوحات الإعلانية بنسبة 26.6% على أساس سنوي ليصل إلى 40.9 ألف لوحة إعلانية. كانت الشركات العقارية في مقدمة الأكثر استثمارا في هذا النوع من الإعلانات للعام الثالث على التوالي، مستحوذة على 60% من إعلانات الطرق في عام 2024. كما تضاعف مخزون الإعلانات الرقمية للدعاية والإعلان في الأماكن العامة، مما أتاح المزيد من الحملات الديناميكية في سوق الإعلانات.

بعد الشركات العقارية.. احتفظت السلع الاستهلاكية سريعة التداول بالمركز الثاني: حلت صناعة السلع الاستهلاكية السريعة — وهي المنتجات الأساسية معقولة التكلفة التي يتزايد الطلب عليها مثل المستلزمات المنزلية الأساسية — في المرتبة الثانية للعام الثاني على التوالي، بحصة سوقية بلغت 9%. تلاها قطاعا الضيافة والخدمات المالية (4% لكل منهما)، ثم قطاع الاتصالات (3%).

أكبر المعلنين: استحوذت مجموعة طلعت مصطفى — مطور العقارات الرائد محليا — على أكبر حصة من الإنفاق الإعلاني في القطاع العقاري، وكانت إيديتا ولوريال أكبر المعلنين من قطاع السلع الاستهلاكية سريعة التداول، فيما كانت المصرية للاتصالات الأكثر إنفاقا على الدعاية والإعلان في الأماكن العامة بين شركات الاتصالات في البلاد.

المعلنون يحصلون على قيمة أكبر مما أنفقوه، حسبما تشير بيانات أد مزاد. فقد ارتفع إجمالي مرات الظهور على اللوحات الإعلانية الخارجية — وهو مقياس يستخدم للإشارة إلى عدد مرات مشاهدة الإعلان — بنسبة 8.8% على أساس سنوي في عام 2024، ليصل إلى 154.2 مليار مشاهدة.

المقياس أصبح ذا أهمية حيوية: النمو السريع للإعلانات في مجال الإعلانات على الطرق الخارجية في البلاد أدى إلى "زيادة الازدحام البصري، مما يجعل من الصعب على العلامات التجارية التميز"، وفقا لما قالته رانيا القست (لينكد إن)، مديرة التسويق في شركة ماونتن فيو. وأضافت القست أن "الوصول إلى البيانات والرؤى الموثوقة أمر بالغ الأهمية لمواكبة هذه البيئة المتطورة". وقال الشريك المؤسس والعضو المنتدب في أد مزاد عاصم ميمن (لينكد إن)، إنه "من خلال توفير بيانات دقيقة وقابلة للتنفيذ، فإننا نمكن الصناعة من التطور والوصول إلى إمكاناتها الكاملة".

خلصت أد مزاد لهذه النتائج بعد تحليل بيانات نحو 50.3 ألف لوحة إعلانية عبر القاهرة الكبرى والإسكندرية ومدن رئيسية أخرى.

لاقت دعوة الرئيس الأمريكي دونالد ترامب لتهجير سكان قطاع غزة إلى مصر والأردن استنكارا ورفضا واسعين من مختلف مقدمي برامج التوك الشو الليلة الماضية.

الصحف العالمية أبرزت أيضا تصريحات الرئيس الأمريكي في تغطيتها، والتي أدلى بها في وقت مبكر من أمس الأحد وسرعان ما قوبلت بإدانة من كل من مصر والأردن والسلطة الفلسطينية وغيرها. ودعا ترامب في تصريحاته إلى إعادة توطين الفلسطينيين النازحين من قطاع غزة في كل من الأردن ومصر سواء بشكل مؤقت أو دائم، قائلا إن القطاع "ينبغي إخلاؤه بالكامل".

من جانبها، رفضت مصر بشدة مقترح ترامب، وأكدت وزارة الخارجية في بيان لها "تمسك مصر بثوابت ومحددات التسوية السياسية للقضية الفلسطينية". وأعربت الوزارة عن "استمرار دعم مصر لصمود الشعب الفلسطيني على أرضه وتمسكه بحقوقه المشروعة في أرضه ووطنه. كما تشدد على رفضها لأي مساس بتلك الحقوق غير القابلة للتصرف، سواء من خلال الاستيطان أو ضم الأرض، أو عن طريق إخلاء تلك الأرض من أصحابها من خلال التهجير أو تشجيع نقل أو اقتلاع الفلسطينيين من أرضهم، سواء كان بشكل مؤقت أو طويل الأجل، وبما يهدد الاستقرار وينذر بمزيد من امتداد الصراع إلى المنطقة".

وجاء رد مقدمي البرامج الحوارية أقل تحفظا، إذ قالت لميس الحديدي في برنامجها "كلمة أخيرة" إن "ترامب لا يعنيه كثيرا القانون الدولي أو الوطن أو الحق والباطل أو فكرة التطهير العرقي أو التهجير. ما يريده ترامب هو أمن إسرائيل فقط، والخلاص من صداع القضية الفلسطينية" (شاهد 8:44 دقيقة). "نحن أمام نسخة جديدة من صفقة القرن. ترامب يسعى إلى القضاء على القضية الفلسطينية سواء بالترغيب أو الترهيب"، حسبما أضافت الحديدي، التي أشارت إلى أن موقف مصر والأردن واضح في هذا الشأن، وهو الرفض القطاع لتهجير الفلسطينيين. "هذه الدعوة كانت منتظرة على نطاق واسع، لكنها جاءت في وقت أقرب مما كان متوقعا"، وفقا للحديدي التي أشارت إلى أن دعوة ترامب تصدم بالمحاولات الحثيثة لعشرات الآلاف من الفلسطينيين للعودة إلى منازلهم المدمرة في شمال قطاع غزة.

"إن تطلب الأمر سندافع عن أرضنا"، وفق ما قاله أحمد موسى في برنامجه "على مسؤوليتي" (شاهد 1:04:05 دقيقة). وأكد موسى أن مخطط تهجير الفلسطينيين إلى سيناء ليس جديدا بل يعود إلى عقود مضت. وأضاف: "مصر لن تترك سيناء لأي أحد، ولن تسمح أبدا أن تكون الوطن البديل للفلسطينيين. لا ترامب ولا غيره يفرض علينا رأيه، ولن يُسمح أبدا بتمرير أي مؤامرة ضد مصر، ولا يعقل أن يتحكم نتنياهو في العالم ويغير حدود الدول".

"هناك رفض شعبي ورسمي لمخطط التهجير"، وفق ما قاله عمرو أديب في برنامجه "الحكاية" (شاهد 8:07 و17:19 دقيقة)، مضيفا: "لطالما طرحت فكرة تهجير الفلسطينيين مرارا وتكرارا، لكنها أضحت أمس مشروعا تسعى إدارة ترامب لتنفيذه، وتمارس ضغوطا لتحقيق ذلك، وذلك بإيعاز من الجانب الإسرائيلي المتطرف".

طروحات -

"بنيان" تعين بيكر تيلي مستشارا مستقلا لتحديد القيمة العادلة لسهمها قبل الطرح المرتقب: عينت شركة بنيان للاستثمار العقاري، التابعة لشركة كومباس، شركة بيكر تيلي مستشارا ماليا مستقلا لتحديد القيمة العادلة لسهمها قبل طرحها العام الأولي المرتقب في البورصة المصرية، وفق ما نقلته جريدة حابي عن مصادر لم تسمها. ومن المقرر اجتماع الإدارة التنفيذية للشركة اليوم لاستعراض خطة الشركة المستقبلية والكشف عن تفاصيل الطرح المزمع في البورصة المصرية. كانت الشركة قد حصلت الأسبوع الماضي على موافقة لجنة قيد الأوراق المالية بالبورصة المصرية على قيد أسهمها تمهيدا للطرح المخطط له في النصف الأول من هذا العام.

تصنيع -

تعاون بين القابضة للصناعات المعدنية و"بي بي" لإعادة تشغيل مصنع بلوكات الأنود بالعين السخنة: وقعت الشركة القابضة للصناعات المعدنية اتفاقية مدتها خمسة أعوام مع عملاقة النفط والغاز العالمية "بي بي" لإعادة تشغيل مصنع بلوكات الأنود في المنطقة الحرة بالعين السخنة وتمويل أعمال الصيانة اللازمة، بعد توقف دام عامين، وفقا لبيان مجلس الوزراء. وبموجب الاتفاقية، ستضخ "بي بي" استثمارات بقيمة 20 مليون دولار في أعمال الصيانة والوصول إلي الطاقة الإنتاجية القصوى عند 250 ألف طن سنويا، لتصل الإيرادات إلى 24.3 مليون دولار سنويا، وفقا لحساباتنا.

إعادة تشغيل المصنع سيساهم في خفض الفاتورة الاستيرادية من المنتج النهائي الذي تستهلكه الشركات الصناعية وأهمها شركات صناعة الألومنيوم، حسبما قال وزير قطاع الأعمال العام محمد شيمي.

طيران -

مصر للطيران تحصل على 20 مليار جنيه من "المالية" لزيادة أسطولها: حصلت الشركة القابضة لمصر للطيران على تسهيلات مالية بقيمة 20 مليار جنيه من وزارة المالية في ديسمبر الماضي من أجل توسيع أسطولها الجوي، وفق ما نقله موقع اقتصادالشرق عن خمسة مصادر حكومية لم يسمها. ويخطط الناقل الوطني لتوسيع أسطوله الجوي إلى 125 طائرة خلال الخمسة أعوام المقبلة، صعودا من 65 طائرة حاليا. وتستهدف الشركة أيضا استخدام التمويل الجديد في تخفيض ديونها.

الشركة تعمل على تعزيز أسطولها بالفعل: تنتظر مصر للطيران حاليا استلام الدفعة الأولى من 18 طائرة بوينج طراز 737 ماكس 8، التي تعاقدت عليها في عام 2023 بنظام التأجير التشغيلي، ومن المقرر تسليمها في الفترة بين عامي 2025 و2026. واشترت الشركة أيضا 10 طائرات من طراز إيرباص أيه 350-900، وتنتظر استلامها كذلك.

نتائج الأعمال -

سجلت شركة الإسكندرية للزيوت المعدنية (أموك) تراجعا طفيفا في صافي أرباحها بلغ 2.6% على أساس سنوي في النصف الأول من العام المالي الحالي 2025/2024 ليصل إلى 641.6 مليون جنيه، وفقا لنتائج الأعمال (بي دي إف) المعتمدة من مجلس إدارة الشركة. وارتفعت إيرادات أموك بنسبة 27.8% على أساس سنوي خلال الفترة لتبلغ 18.2 مليار جنيه.